上海車展和中國電動汽車百人會都是汽車行業的晴雨表、風向標，直接反映了汽車市場最新動向和政策趨勢。3月底在北京召開2023年中國電動汽車百人會中，燃料電池汽車的討論聲音似乎不大!4月18日上海車展中氫燃料電池汽車數量也不多，僅有深藍S7、寶馬iX5 Hydrogen、現代N Vision 74概念車和第二代氫燃料車MIRAI等幾款氫能源車展出，熱度大不如去年。甚至有券商分析師私下向筆者提出“氫能汽車是真沒戲了”的疑問。

2023年氫燃料電池汽車為啥不火了?氫云鏈認為，電動車與燃料電池汽車競爭點有兩個，一是成本或者綜合經濟性，二是銷售規模。2022年純電動汽車與燃料電池汽車在市場發展上的此消彼長，是氫燃料電池汽車關注度降低的主因。

1、電動車發展大幅超過預期。如圖1所示，據海外研究機構Canalys數據，2022 年全球新能源車 (EV) 年增長55%，達1010萬輛。中國繼續領跑電動汽車市場發展，2022 年全球59%的電動汽車銷量來自中國，預計到2023年，中國電動車銷量將超過800萬輛。有樂觀機構甚至預測2023年中國電動汽車效率有望突破1000萬。

圖1 全球電動汽車銷量變化情況(2015-2022)

來源：Canalys

2、燃料電池汽車發展不達預期。2022年全國氫燃料電池汽車產銷數據分別為3992輛和3789輛，上險數據則為5009輛——這與2022年年初部分機構萬輛預期差距較大，燃料電池汽車示范城市群的頭年效應似乎并沒有顯現。可以解釋的原因是疫情款管控下政府缺錢，燃料電池汽車示范城市群地區沒有財力支持燃料電池汽車的規模化推廣。

3、換電模式沖擊氫能重卡市場預期。從技術替代角度看，純電動商用車依靠換電模式開始突破長途重載卡車運輸的難題，沖擊了市場對燃料電池卡車更適用長途重載領域的預期。從市場表看，純電動重卡的表現已經優于氫能重卡。根據歐陽明高院士在電動汽車百人會上的發言，2022年電動重卡銷售了25500輛，其中充電、換電產品都在快速增長，其中換電重卡接近一半，作為對比，燃料電池重卡僅有1250輛。

市場規模發展太慢是氫能源車產業發展的瓶頸，如何盡快突破瓶頸決定產業未來。筆者認為，先要跑通商業模式、自證其經濟性后再討論規模;或者說商業模式沒跑通、無法自證其經濟性是氫能源車發展規模亟待突破的瓶頸。

氫云鏈認為，跑通商業模式的條件有兩個：用氫價格夠低且有應用場景。全國哪些地區能同時先滿足這兩個條件?

內蒙、山西等地有場景，氫氣運輸距離短、價格低。近期內蒙古、山西、寧夏等地受到了業內廣泛關注，原因是該類地區副產氫豐富、氫氣運輸距離短、且有大宗商品運輸需求，有望實現生命周期內運輸成本平價。以山西為例，2023年部分地區氫氣的輪上價格可以達到25元左右。有山西氫能商業車運營企業向氫云鏈反饋，燃料電池重卡在當地運營的綜合經濟性能夠接近平價，但該企業稱，該項目規模驗證的時間、數量還不夠，暫時無法給出充分驗證數據。內蒙古與山西類似，目前暫未完全跑通商業模式。

技術降本仍然有效，“低成本+低氫耗”推動平價。市場認為，氫燃料電池汽車已經打通技術鏈，產業發展速度與技術成熟度關系不大，更多與用氫價格高、加氫站網絡不發達有關。實際上，除了用氫價格低以外，在技術降成仍然有效。

風氫揚科技公司懂事長劉軍瑞認為，除了氫氣價格，通過技術進步也可以提高燃料電池汽車的經濟性，燃料電池汽車平價的時間表可以比市場預期更快。

基于示范項目運營經驗，劉軍瑞對降低氫氣成本與降低氫耗的作用進行了分析：

1)氫氣價格30元/kg，風氫揚在安陽-聊城氫能運輸走廊49噸重卡，在同等運輸業務量情況下，無補貼無情況下，8年生命周期成本比柴油車高13%;2)氫氣價格20元/kg。風氫揚在安陽-聊城氫能運輸走廊49噸重卡，在同等運輸業務量情況下，無補貼情況下，8年生命周期成本比柴油車低5.6%;

3)降低百公里氫耗到8-10KG。在氫氣價格不變情況下，風氫揚通過降低燃料電池系統百公里燃料消耗量水平，也可以1-2年內，在無補貼無情況下，8年生命周期成本接近柴油車成本。

北汽福田汽車股份有限公司副總裁、卡文汽車總經理秦志東則從儲氫系統角度表示了類似的觀點。目前氣態儲氫的空間占用大、重量比較高、成本比較難控制。“對于一輛重卡如果需要80公斤氫，成本大概在16萬—20萬元之間”。北汽福田正在探索液態儲備研究，重量可以降低三分之二，做到1000元/公斤的儲氫成本，“希望可以做到500—600元/公斤。”此外，北汽福田還在提高功率和延長電池壽命方面做出努力，秦志東預計，以此模式下，在2030年左右燃料電池的重卡TOC(擁車成本)可達到平衡。

可見，副產氫豐富且運輸費用低、加氫站運營費用低的地區，有望最先跑通商業模式，如河北的鋼鐵工業地區，山東、山西的化工工業地區，自帶應用場景且用氫價格也夠低，屬于最容易實現經濟性，跑通商業模式。

沒有副產氫，或者有副產氫但運輸距離遠的地區，采用技術進步方式也有望實現生命周期成本平價，如上述的風氫揚科技項目。

小結

從市場實踐看，有副產氫條件等特定地區(如內蒙、山西、寧廈)，或是在技術進一步發展情況下，已經開始接近燃料電池商用車經濟性平衡點。在純電動商用車技術與模式均未完全打通情況下，燃料電池商用車在成本快速下降的背景下將具備很強的市場競爭力與商業前景。

因此，燃料電池汽車的技術鏈條已經打通，市場快速發展的關鍵在于商業模式的打通。在商業模式跑通后，加氫站配套與車輛規模均會快速同步發展。在氫氣價格難以降低的地區，技術降本可以部分彌補對氫車生命周期成本的影響。

多維度、多因素考量下，本文認為，有場景且能跑通商業模式才是亟待突破產業規模發展瓶頸。