風(fēng)電產(chǎn)業(yè)似乎正走在回暖的路上。11月4日，有江西媒體稱，江西省已陸續(xù)開建泰和釣魚臺(tái)等5個(gè)風(fēng)電項(xiàng)目，預(yù)計(jì)到年內(nèi)還有大約5個(gè)風(fēng)電項(xiàng)目開建，項(xiàng)目總裝機(jī)將達(dá)48萬千瓦、投資約43億元。
稍早前，也有消息稱，由國(guó)家能源局制定完成的《促進(jìn)風(fēng)電產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展若干意見》已上報(bào)至國(guó)務(wù)院，目前處于待批狀態(tài)，可能會(huì)在年底出臺(tái)。這被業(yè)界解讀為或給整個(gè)風(fēng)電行業(yè)帶來暖意。
從終端來看，市場(chǎng)對(duì)風(fēng)電的需求在上升，地方政府也愈發(fā)重視。廈門大學(xué)中國(guó)能源經(jīng)濟(jì)研究中心主任林伯強(qiáng)對(duì)《國(guó)際金融報(bào)》記者表示，但問題是，現(xiàn)在對(duì)貼上回暖的標(biāo)簽還要打上疑問，因?yàn)椋惋L(fēng)電設(shè)備這一塊看，雖然在艱難地復(fù)蘇，但產(chǎn)能過剩的問題還很嚴(yán)重。而這又可能會(huì)影響到整個(gè)行業(yè)的復(fù)蘇。
國(guó)家力挺
江西開發(fā)高山風(fēng)電并不意外。一方面，該省一直是傳統(tǒng)風(fēng)電大省，早在前幾年就開始在鄱陽湖布局風(fēng)電產(chǎn)業(yè)，其中，從湖口到永修的松門山、吉山約70公里長(zhǎng)的湖道兩側(cè)是江西建設(shè)風(fēng)電的主要場(chǎng)所。另一方面，風(fēng)電是大投資項(xiàng)目，對(duì)拉動(dòng)該省的GDP也有益處。
江西媒體10月底公布的信息顯示，位于泰和縣水槎鄉(xiāng)天湖山、釣魚臺(tái)的兩處風(fēng)電項(xiàng)目，總裝機(jī)量達(dá)9.6萬千瓦，安裝48臺(tái)2000千瓦的風(fēng)力發(fā)電機(jī)組，年上網(wǎng)電量20200萬千瓦時(shí)。兩項(xiàng)目工程動(dòng)態(tài)總投資8.8億元。
除了上述兩處風(fēng)電項(xiàng)目，年內(nèi)江西還有約5個(gè)風(fēng)電項(xiàng)目開建。江西省能源局相關(guān)負(fù)責(zé)人稱，相關(guān)的風(fēng)電項(xiàng)目均已列入國(guó)家前三批風(fēng)電核準(zhǔn)計(jì)劃，且大多為高山風(fēng)場(chǎng)，平均海拔在1000米以上，項(xiàng)目建設(shè)條件較為復(fù)雜，建設(shè)期也相對(duì)較長(zhǎng)，將于2014年下半年起陸續(xù)建成投運(yùn)。
這批項(xiàng)目的建成將為江西省十二五末建成百萬風(fēng)場(chǎng)的目標(biāo)奠定基礎(chǔ)。上述負(fù)責(zé)人還稱。
事實(shí)上，不止是江西，桂冠電力近日也公告，公司計(jì)劃投資建設(shè)貴州遵義太陽坪風(fēng)電場(chǎng)(48MW)工程項(xiàng)目，總投資約4.3億元。公告稱，桂冠電力投建的風(fēng)電場(chǎng)項(xiàng)目建設(shè)容量為48MW，安裝24臺(tái)單機(jī)容量2MW風(fēng)力發(fā)電機(jī)組，年平均發(fā)電量為10252萬千瓦時(shí)，含稅電價(jià)為0.61元/千瓦時(shí)。
在林伯強(qiáng)看來，風(fēng)電確有回暖態(tài)勢(shì)，且不止是因?yàn)樽陨淼男枰c風(fēng)電發(fā)展的宏觀形勢(shì)密切相關(guān)。至少相比前幾年，確實(shí)有好轉(zhuǎn)。林伯強(qiáng)表示，尤其是官方一直力挺風(fēng)電，讓企業(yè)和地方政府看到了機(jī)會(huì)。同時(shí)，結(jié)合中國(guó)能源消費(fèi)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型的大趨勢(shì)，風(fēng)電確實(shí)符合中國(guó)轉(zhuǎn)型發(fā)展的需要。
國(guó)家能源局新能源和可再生能源司司副司長(zhǎng)史立山最近公開表示，國(guó)內(nèi)外實(shí)踐證明，風(fēng)電恰恰是有利于環(huán)境保護(hù)的綠色可再生能源，應(yīng)該大力支持而不是限制。
好消息還有國(guó)家電網(wǎng)的給力，這解決了幾年前留下的車多路少的疑問。數(shù)據(jù)顯示，截至2013年9月底，國(guó)家電網(wǎng)并網(wǎng)風(fēng)電裝機(jī)6426萬千瓦，同比增加21.5%。國(guó)家電網(wǎng)近期還稱，將通過加快電網(wǎng)建設(shè)、加強(qiáng)風(fēng)電優(yōu)先調(diào)度等措施來支持風(fēng)電產(chǎn)業(yè)。
仍有難點(diǎn)
不過，中國(guó)風(fēng)電發(fā)展仍面臨難題。當(dāng)前影響風(fēng)電行業(yè)發(fā)展的最突出問題是棄風(fēng)限電。史立山說。中國(guó)可再生能源學(xué)會(huì)副理事長(zhǎng)孟憲淦對(duì)外透露的數(shù)據(jù)是，2012年，中國(guó)棄風(fēng)電量達(dá)208億千瓦時(shí)，棄風(fēng)率約17%，浪費(fèi)現(xiàn)象十分嚴(yán)重。
史立山認(rèn)為，解決限電要采取有力措施，嚴(yán)格限制棄風(fēng)限電地區(qū)風(fēng)電的建設(shè)規(guī)模，加快市場(chǎng)好的地區(qū)的建設(shè)。同時(shí)，要開拓一些靈活的用電負(fù)荷，比如風(fēng)電供熱。
最嚴(yán)重的問題還是風(fēng)電設(shè)備的產(chǎn)能過剩。林伯強(qiáng)則認(rèn)為，這才是中國(guó)風(fēng)電產(chǎn)業(yè)最大的問題。橫向比較太陽能光伏行業(yè)，現(xiàn)在無錫尚德破產(chǎn)重組，說明該行業(yè)的淘汰和整合已經(jīng)開始，這實(shí)際上也是觸底反彈的信號(hào)，但風(fēng)電設(shè)備這一塊，尚沒有傳出淘汰整合的案例。
《中國(guó)風(fēng)電發(fā)展報(bào)告2012》顯示，2011年中國(guó)主要風(fēng)電設(shè)備制造行業(yè)產(chǎn)能就已達(dá)到30吉瓦以上，但2011年國(guó)內(nèi)新增風(fēng)機(jī)裝機(jī)容量?jī)H為18吉瓦，這導(dǎo)致國(guó)產(chǎn)設(shè)備40%以上的產(chǎn)能處于閑置狀態(tài)。這或許說明，現(xiàn)在整個(gè)行業(yè)的回暖，不能太過樂觀。林伯強(qiáng)說，同時(shí)，有關(guān)部門不能放松對(duì)設(shè)備行業(yè)的幫扶。
對(duì)此，史立山建議，要加強(qiáng)產(chǎn)業(yè)的監(jiān)測(cè)和評(píng)價(jià)體系建設(shè)，以及產(chǎn)業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)范體系的建設(shè)。同時(shí)，還要加強(qiáng)行業(yè)自律，防止惡性競(jìng)爭(zhēng)。
隨著4月11日華銳風(fēng)電年報(bào)的公布，國(guó)內(nèi)上市風(fēng)電設(shè)備商的年報(bào)業(yè)績(jī)已悉數(shù)出爐。與2010年年報(bào)的行業(yè)虧損下滑不同，2011年的風(fēng)電行業(yè)除了成本上漲的原因外，政策的調(diào)整也成為了眾風(fēng)電設(shè)備商的難言之隱，并齊指其為去年整體業(yè)績(jī)的大幅下滑的重要原因。
不僅如此，從已公布的年報(bào)看，無論是金風(fēng)科技(SZ.002202)，還是華銳風(fēng)電(SH.601558)、湘電股份(SH.600416)等，現(xiàn)金流方面均出現(xiàn)空前危機(jī)，金風(fēng)科技更是同比減少2317%，幾乎所有公布年報(bào)的風(fēng)機(jī)設(shè)備生產(chǎn)商的現(xiàn)金流都為負(fù)。
諸多跡象表明，風(fēng)電行業(yè)開始進(jìn)入集體調(diào)整的深水區(qū)。
告急的年報(bào)
根據(jù)金風(fēng)科技的年報(bào)數(shù)據(jù)，2011年度該公司營(yíng)業(yè)收入、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)、利潤(rùn)總額、歸屬上市公司股東凈利潤(rùn)分別較上年同期降低27.01%、74.06%、69.12%及73.50%。其中，風(fēng)力發(fā)電機(jī)組及零部件銷售收入為122.74億元，較去年同期下降28.17%，售出機(jī)組裝機(jī)容量3105.75兆瓦，同比減少22.49%。
此外，湘潭電機(jī)報(bào)告期內(nèi)的公司營(yíng)業(yè)收入也下降7.84%，其中風(fēng)力發(fā)電系統(tǒng)收入下降29.83%。華銳風(fēng)電方面則下降更為明顯，其營(yíng)業(yè)收入同比減少48.66%，營(yíng)業(yè)利潤(rùn)下降83.11%。
對(duì)于營(yíng)收和利潤(rùn)數(shù)據(jù)的下滑，各年報(bào)都給出了幾近一致的解釋。主要原因是由于市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇和國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策影響，風(fēng)力發(fā)電機(jī)組售價(jià)下降，同時(shí)由于銷售數(shù)量減少，導(dǎo)致風(fēng)力發(fā)電系統(tǒng)收入下降。 2008年5月，甘肅酒泉380萬千瓦國(guó)家特許權(quán)項(xiàng)目1.5兆瓦機(jī)組投標(biāo)價(jià)格在6000元/千瓦左右，到了2010年末，新疆哈密、河北330萬千瓦國(guó)家特許權(quán)項(xiàng)目1.5兆瓦機(jī)組投標(biāo)價(jià)格已經(jīng)降至4000元以下。去年，國(guó)內(nèi)風(fēng)電市場(chǎng)裝機(jī)容量下降、供過于求，1.5兆瓦機(jī)組價(jià)格進(jìn)一步走低，相比2008年，下降幅度已經(jīng)超過40%。華銳風(fēng)電相關(guān)人士表示。
而金風(fēng)科技方面也表示，由于采用直驅(qū)永磁電機(jī)，受稀土價(jià)格暴漲以及銅材、鋼材等其他原材料價(jià)格的上漲影響，整機(jī)成本壓力陡增，從而導(dǎo)致利潤(rùn)直線降低。
其實(shí)，除了早前經(jīng)常提及的價(jià)格戰(zhàn)因素和稀土因素外，政策因素也不同程度影響了風(fēng)機(jī)設(shè)備商的銷售，且成為去年年報(bào)整體數(shù)據(jù)下滑的權(quán)重因素。
華銳風(fēng)電年報(bào)稱，去年以來，國(guó)家相關(guān)部門針對(duì)風(fēng)電產(chǎn)業(yè)采取的部分政策在短期內(nèi)給風(fēng)電市場(chǎng)帶來了壓力。
據(jù)其年報(bào)顯示，去年5月份和6月份，國(guó)家電監(jiān)會(huì)和能源局陸續(xù)發(fā)文，要求新核準(zhǔn)并網(wǎng)運(yùn)行的風(fēng)電機(jī)組應(yīng)具備低電壓穿越能力并通過有關(guān)機(jī)構(gòu)的檢測(cè)，已經(jīng)并網(wǎng)運(yùn)行的風(fēng)電機(jī)組，具有低電壓穿越能力的要在2011年年底前完成調(diào)試，未按規(guī)定完成改造的風(fēng)電機(jī)組和風(fēng)電場(chǎng)，不得并網(wǎng)運(yùn)行。
華銳風(fēng)電援引電監(jiān)會(huì)《風(fēng)電安全監(jiān)管報(bào)告(2011)》稱，目前國(guó)內(nèi)只有1家具有資質(zhì)的檢測(cè)機(jī)構(gòu)，無法滿足檢測(cè)需求，風(fēng)電機(jī)組排隊(duì)待檢情況嚴(yán)重。而受到短期內(nèi)檢測(cè)能力不足的影響，其部分新建及在建風(fēng)電場(chǎng)項(xiàng)目安裝及接入系統(tǒng)的時(shí)間晚于預(yù)期，影響了公司在手項(xiàng)目的執(zhí)行。
不僅如此，該公司風(fēng)電年報(bào)同時(shí)顯示，去年8月份國(guó)家能源局下發(fā)《風(fēng)電開發(fā)建設(shè)管理暫行辦法的通知》，要求5萬千瓦及以上項(xiàng)目須上報(bào)國(guó)務(wù)院能源主管部門批復(fù)，同時(shí)省級(jí)政府投資主管部門核準(zhǔn)的風(fēng)電場(chǎng)工程項(xiàng)目，須按照?qǐng)?bào)國(guó)務(wù)院能源主管部門備案后的風(fēng)電場(chǎng)工程建設(shè)規(guī)劃和年度開發(fā)計(jì)劃進(jìn)行，而且同年7月，國(guó)家能源局下達(dá)了十二五首批擬核準(zhǔn)風(fēng)電項(xiàng)目計(jì)劃，容量合計(jì)2683萬千瓦，并明確要求未列入該計(jì)劃的項(xiàng)目不得核準(zhǔn)。項(xiàng)目審批政策的調(diào)整，在短期內(nèi)導(dǎo)致部分新建風(fēng)電場(chǎng)項(xiàng)目核準(zhǔn)進(jìn)度放緩，工期有所拖延，對(duì)華銳在手項(xiàng)目的執(zhí)行產(chǎn)生了不利影響。華銳風(fēng)電年報(bào)稱。
但各年報(bào)都未提上述政策對(duì)公司業(yè)績(jī)的影響分量。不過，一位業(yè)內(nèi)人士告訴記者，由于政策的調(diào)整，間接影響并導(dǎo)致了項(xiàng)目的減少，從而影響到銷售的下滑，加上材料成本的快速上漲，從而導(dǎo)致了去年風(fēng)電整機(jī)廠商的業(yè)績(jī)整體下滑。政策收緊，一些風(fēng)電場(chǎng)的建設(shè)進(jìn)度和客戶付款時(shí)間就會(huì)相應(yīng)拉長(zhǎng)，從而對(duì)這些企業(yè)的項(xiàng)目執(zhí)行和貨款回收帶來滯后。上述人士表示。
但記者同時(shí)也從各年報(bào)中發(fā)現(xiàn)，除了上述銷售的數(shù)據(jù)不樂觀外，多數(shù)公司的現(xiàn)金流也凸顯危機(jī)。
其中，金風(fēng)科技的年報(bào)顯示，其報(bào)告期內(nèi)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~為負(fù)，且數(shù)額高達(dá)41.33億元，而這一數(shù)字在2010年為正，為1.86億元。僅僅一年時(shí)間，該數(shù)字驟減2317.38%。華銳風(fēng)電和湘潭電機(jī)方面也不樂觀，兩家公司分別為負(fù)58億元和負(fù)22.5億元，同比減少476.7%和682.60%。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量為負(fù)數(shù)反映企業(yè)墊資經(jīng)營(yíng)的狀況，最大的影響是企業(yè)償債能力堪憂。上述人士表示，這說明企業(yè)在經(jīng)營(yíng)過程中應(yīng)收賬款過多，現(xiàn)金收入少，企業(yè)急于擴(kuò)張，如果沒有一定的融資能力，后續(xù)發(fā)展將是問題。
公司的客戶主要以國(guó)內(nèi)大型電力企業(yè)為主，主要依靠銀行貸款進(jìn)行項(xiàng)目建設(shè)，資金來源比較單一，銀根緊縮導(dǎo)致部分客戶獲得銀行貸款的額度減少、成本上升、現(xiàn)金流緊張。華銳風(fēng)電年報(bào)稱，由此，客戶延遲收貨，新建項(xiàng)目進(jìn)度放緩或延期，從而導(dǎo)致華銳應(yīng)收賬款增加，相應(yīng)計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備也有所增加，沖減了營(yíng)業(yè)利潤(rùn)。
對(duì)此華銳風(fēng)電稱，雖然公司客戶以國(guó)內(nèi)大型電力企業(yè)為主，信譽(yù)良好，公司發(fā)生壞賬的風(fēng)險(xiǎn)較小，但公司依然計(jì)提了較高比例的壞賬準(zhǔn)備，并且客戶延遲付款使得公司經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流受到不利影響，公司只能利用自身信用從市場(chǎng)獲得資金以保障經(jīng)營(yíng)。
壟斷的隱憂
然而就在華銳風(fēng)電、金風(fēng)科技等風(fēng)電整機(jī)制造公司業(yè)績(jī)集體下滑的同時(shí)，另外一家風(fēng)電整機(jī)制造公司卻異軍突起，借機(jī)沖入行業(yè)三甲，成為去年風(fēng)電行業(yè)的黑馬。
這家企業(yè)即國(guó)電集團(tuán)旗下的國(guó)電聯(lián)合動(dòng)力，其母公司為去年12月底在香港上市公司的國(guó)電科環(huán)(HK.01296)。
根據(jù)中國(guó)風(fēng)能協(xié)會(huì)日前發(fā)布的數(shù)據(jù)，國(guó)電聯(lián)合動(dòng)力去年新增裝機(jī)2847兆瓦，僅次于金風(fēng)科技和華銳風(fēng)電，名列第三。然而，在其成立不到一年的2008年，其風(fēng)機(jī)銷售量?jī)H有6兆瓦，但兩年后的2010年，其風(fēng)機(jī)銷量猛增為1300.5兆瓦，三年增長(zhǎng)率超過3738%。
一個(gè)不爭(zhēng)的事實(shí)是，在其成立后，無論同行業(yè)環(huán)境如何變動(dòng)，其增長(zhǎng)速度都基本未受影響，并越過東汽、明陽、湘潭電機(jī)等企業(yè)，躋身三甲。
一家風(fēng)電整機(jī)商在國(guó)際風(fēng)能大會(huì)期間接受本報(bào)記者采訪時(shí)曾對(duì)此表示擔(dān)心，像大唐、國(guó)電等國(guó)有發(fā)電集團(tuán)開始涉足整個(gè)風(fēng)電產(chǎn)業(yè)鏈，雖然現(xiàn)在才剛有雛形和苗頭，但一旦鏈條對(duì)接，既是業(yè)主又是生產(chǎn)商的這些國(guó)企很可能壟斷這個(gè)行業(yè)。
資料顯示，聯(lián)合動(dòng)力大股東為國(guó)電科環(huán)，占股70%，國(guó)電旗下的龍?jiān)措娏φ脊?0%，兩者均為國(guó)電的子公司，后者為國(guó)內(nèi)最大的風(fēng)電場(chǎng)開發(fā)投資企業(yè)，風(fēng)電裝機(jī)容量占全國(guó)的20%，該公司還為全球第三、亞洲第一的風(fēng)電運(yùn)營(yíng)商。
而此前有數(shù)據(jù)稱，國(guó)電聯(lián)合動(dòng)力成立后，60%-70%的風(fēng)電整機(jī)主要銷向了國(guó)電電力和龍?jiān)措娏Α?/p>
對(duì)此，廈門大學(xué)能源經(jīng)濟(jì)研究中心主任林伯強(qiáng)此前在接受本報(bào)記者采訪時(shí)特別表示，這種既是裁判員又是運(yùn)動(dòng)員的格局和雙重身份很容易形成新的行業(yè)壟斷。
林伯強(qiáng)同時(shí)表示，中國(guó)風(fēng)機(jī)產(chǎn)業(yè)發(fā)展已經(jīng)從價(jià)格為王的混戰(zhàn)階段進(jìn)入到質(zhì)量制勝的群雄割據(jù)階段。特別是在光伏行業(yè)進(jìn)入寒冬后，風(fēng)電產(chǎn)業(yè)也即將進(jìn)入深度區(qū)，新能源行業(yè)，正迎來前所未有的考驗(yàn)，調(diào)整后誰最后會(huì)浮出水面將成為風(fēng)電行業(yè)真正的龍頭。
